赚了 12% 到底算不算好？要看用了多久、投了多少钱。单笔用复利年化，定投用 XIRR 资金加权，两种口径一次算清，再也不被「年化」两个字绕晕。
「3 个月赚 5%」和「1 年赚 15%」哪个更好？直接比收益率没有意义，必须折算成年化。折算有两种口径：
(1 + 累计收益率)^(365 ÷ 持有天数) − 1，假设收益继续滚动，更适合长期比较。持有期越长，两者越接近；持有不足半年时，复利年化会明显高于单利年化。比较产品时，务必用同一种口径。
假设你每月投 3000 元，投了 24 个月，总投入 7.2 万，现在市值 8 万。用「8000 ÷ 72000 ÷ 2 = 5.6%」算年化是错的，因为第一笔钱已经放了 2 年，最后一笔才放了 1 个月。
XIRR 会把每笔投入按实际日期折现，求出一个统一的年化利率，让所有现金流现值为零。它才是「你的钱在这段时间里的真实年化」。
切换到「多笔投入」标签，把每笔投入的日期和金额填进去，再填当前市值，就能得到 XIRR。
可以参考这个粗略坐标（长期、扣费后）：货币基金 1.5%—2.5%，纯债基金 2%—4%，稳健理财 3%—5%，股债混合 5%—7%，宽基指数长期 7%—10%（波动很大，个别年份可能 −20% 以上）。
看到「年化 20% 且回撤很小」的产品，先怀疑而不是心动——收益与风险长期看是匹配的，异常稳定的高收益往往意味着风险被隐藏了。
单笔投资：累计收益率 =（期末市值 + 分红 − 投入）÷ 投入；复利年化 =（1 + 累计收益率)^(365 ÷ 持有天数) − 1。
因为每笔钱的实际持有时间不同。把总收益除以总投入再除以年数，会系统性地高估或低估。正确做法是用 XIRR（资金加权收益率）。
XIRR 反映「你的钱」赚了多少，受投入时点影响；时间加权收益率剔除现金流影响，反映「策略本身」的表现，常用于评价基金经理。
按复利折算约 21.6%，但这个数字被放大了。短期年化参考意义有限，至少看 1 年以上数据。
它是按净值折算的历史数据，不含申赎费；如果基金成立时间短或经历过极端行情，参考价值会下降。
免责说明：本工具按公开法律法规与常见经办口径自动计算，结果仅供个人预估与沟通参考，不构成法律、税务或投资意见。 各地执行细则、缴费基数与单位制度存在差异，实际金额以社保经办机构、税务机关或用人单位核定为准。 政策数据更新至 2026 年，如遇新规请以官方发布文本为准。